永正6年(1509年)宍戸元家によって築かれた。 五龍城主宍戸元家は嫡男宍戸元源に家督を譲り、次男隆兼を連れて祝屋城へ移った。
元家は永正6年(1509年)に没し、祝屋城を継いだ隆兼は深瀬隆兼と名乗なり、宍戸氏の分家となった。
天文9年(1540年)尼子晴久による吉田郡山城攻めでは、先発隊として尼子国久の軍勢が志和地の八幡山城に布陣し宍戸氏を攻めたが、宍戸元源や深瀬隆兼により撃退されたとの伝承が伝わるが、史料からは確認されていない。
祝屋城は可愛川(江の川)とその支流に挟まれた北東へ張り出した尾根の先端頂部に築かれている。
主郭は東端の曲輪Iで中央が一段高く西端に土塁を備える。南側面には同じく西側に土塁を備えた腰曲輪I3があり下方には井戸とされる窪みのある腰曲輪がもう一段ある。
東の尾根先には腰曲輪I2、さらに下方に腰曲輪I4、I5がある。
主郭部の西側面は高い切岸で明確な堀切にはなっていないが、Aのあたりは若干凹んで竪堀状に伸び、下方には竪堀状の溝1、2が確認できることから、もともと堀切があった可能性はある。
西の曲輪IIには教得寺があったと云われている。このお寺は現在の浄土真宗本願寺派 正源山教徳寺として国道沿いに少し吉田町方面に進んだ所にある。その由緒書きによれば、開祖了西は宍戸元家の四男歌之介元隆で、五龍城主宍戸元源、祝屋城主深瀬隆兼の弟となる。
曲輪IIは北の鞍部側に切岸があり虎口らしきスロープも確認できるが、南は緩やかに傾斜するのみである。その先には溝3があり堀切の可能性もあるが、現状は山道の切通のように見える。いずれにしても西背後のほうが高くなる地形であり、この幅の狭い溝と曲輪IIの緩斜面では南からの攻撃に対応するのは難しいだろう。
城山の南麓に登山口があり、石碑と案内板が建っている。
最寄り駅(直線距離)